Stačí investovat 50 000 dolarů do indexového fondu S&P 500, abyste měli při odchodu do důchodu milion?

Investování do široce diverzifikovaných indexových fondů patří mezi nejčastější strategie dlouhodobých investorů. Jedním z hlavních důvodů je síla složeného úročení, díky kterému mohou i jednorázově investované prostředky během několika desetiletí výrazně zvýšit svou hodnotu.

Otázkou ale zůstává, zda může jednorázová investice 50 000 dolarů do fondu kopírujícího index S&P 500 stačit k vytvoření portfolia v hodnotě 1 milion dolarů.

Odpověď závisí především na dvou faktorech – průměrném ročním výnosu a době, po kterou budou peníze investovány.

Historické výnosy jsou vysoké, budoucnost ale může být odlišná

Index S&P 500 v dlouhodobém horizontu dosahoval průměrného ročního výnosu okolo 10 %. Takové tempo růstu znamená, že se hodnota investice při zachování stejného výnosu přibližně zdvojnásobí za něco málo přes sedm let.

Budoucí výnosy však nemusí kopírovat historický průměr. Akciový trh v posledních letech rostl velmi silně a část investorů proto očekává, že tempo růstu může v dalších letech zpomalit.

Vedle optimistického scénáře s průměrným výnosem 10 % proto dává smysl počítat také s konzervativnějšími variantami kolem 9 % nebo 8 % ročně.

Rozdíl jednoho procentního bodu znamená po desetiletích stovky tisíc dolarů

Síla složeného úročení se naplno projeví až v dlouhém investičním horizontu. Přestože se rozdíl mezi výnosem 8 %, 9 % a 10 % může na první pohled zdát malý, po několika desetiletích představuje velmi výrazný rozdíl v konečné hodnotě portfolia.

Z tabulky je patrné, že při průměrném ročním výnosu 10 % překročí investice hranici 1 milionu dolarů přibližně za 35 let. Pokud by průměrný výnos dosahoval 9 %, stejnou hranici by investice překonala rovněž přibližně po 35 letech, ale s podstatně menší rezervou.

Při 8% průměrném výnosu by hodnota portfolia po 35 letech činila přibližně 739 tisíc dolarů a hranici jednoho milionu by překonala až po 40 letech.

Čas je pro investora nejdůležitější

Výpočty ukazují, že jednorázová investice 50 000 dolarů může skutečně vyrůst na 1 milion dolarů, pokud investor ponechá prostředky investované dostatečně dlouho.

Rozhodující roli přitom nehraje pouze dosažený výnos, ale především investiční horizont. Každý další rok umožňuje složenému úročení pracovat s vyšší částkou, což vede k výrazně rychlejšímu růstu hodnoty portfolia.

Právě proto mohou i zdánlivě malé rozdíly v průměrném ročním výnosu během několika desetiletí znamenat rozdíl v řádu stovek tisíc až více než jednoho milionu dolarů.

Indexové fondy zůstávají oblíbenou volbou dlouhodobých investorů

Přestože nelze zaručit, že budoucí výnosy budou odpovídat historickým průměrům, fondy sledující index S&P 500 zůstávají pro mnoho investorů atraktivním způsobem dlouhodobého investování.

Široká diverzifikace napříč největšími americkými společnostmi snižuje riziko spojené s výběrem jednotlivých akcií a umožňuje podílet se na dlouhodobém růstu akciového trhu.

Výsledná hodnota investice bude vždy záviset na budoucím vývoji trhu, délce investování i dosaženém průměrném výnosu. Výpočty ale potvrzují, že při dostatečně dlouhém horizontu může i jednorázová investice 50 000 dolarů dosáhnout hodnoty 1 milionu dolarů.